1樓:匿名使用者
各類企業基本上都適用,但比較適合規模比較大的企業,特別是上市公司。
杜邦財務分析法在哪個行業特別適用
2樓:匿名使用者
杜邦分析適合於任何財務管理,只要想對財務管理的透徹並且有足夠的精力,更適合於軟體諮詢行業,分析企業前兩年及本年的各種指標趨勢,給管理者更好的參考價值。
請問財務報表中採用的杜邦分析法是什麼?
3樓:鞏義海星濾料
杜邦分析法(dupont analysis)是利用幾種主要的財務比率之間的關係來綜合地分析企業的財務狀況。
杜邦分析法是一種用來評價公司贏利能力和股東權益回報水平,從財務角度評價企業績效的一種經典方法。其基本思想是將企業淨資產收益率逐級分解為多項財務比率乘積,這樣有助於深入分析比較企業經營業績。由於這種分析方法最早由美國杜邦公司使用,故名杜邦分析法。
4樓:古月瓊靜
杜邦分析法是因美國杜邦公司首先使用而得名,它是利用各個主要財務比率之間的內在聯絡,綜合地分析和評價企業財務狀況和盈利能力的方法。杜邦分析法是一個以淨資產收益率為龍頭,以資產淨利率為核心的完整的財務指標分析體系
下面是有關指標的一些公式,希望對你有幫助
淨資產收益率=淨利潤/所有者權益=(淨利潤/資產總額)*(資產總額/所有者權益)
總資產淨利率=(淨利潤/銷售收入)*(銷售收入/資產總額)權益乘數=資產總額/所有者權益=1/(1-資產負債率)淨資產收益率=銷售淨利率*總資產週轉率*權益乘數
5樓:匿名使用者
我的理解和樓上的不同,
在財務資料分析中,存在的各式各樣的指標,如:淨資產收益率,總資產淨利率,等等。
通過各項指標的要素的乘除加減,所有的指標資料都趨向了一個核心資料,權益收益率,或者股東權益收益率。這項指標直接反應了投資者投資該公司的回**值和速度,是從財務層面選擇投資公司的關鍵資料。
杜邦財務分析體系可以揭示企業哪些財務資訊
6樓:王小杰
杜邦分析法是一種用來評價公司贏利能力和股東權益回報水平,從財務角度評價企業績效的一種經典方法。其基本思想是將企業淨資產收益率逐級分解為多項財務比率乘積,這樣有助於深入分析比較企業經營業績。
是將淨資產收益率分解為三部分進行分析的方式名稱:利潤率,總資產週轉率和財務槓桿。這種方式也被稱作「杜邦分析法」。
杜邦分析法說明淨資產收益率受三類因素影響:
-盈利能力,用利潤率衡量;
-營運能力,用資產週轉率衡量;
-財務槓桿,用權益乘數衡量。
什麼叫杜邦財務分析,企業如何應用
7樓:匿名使用者
杜邦分析法利用幾種主要的財務比率之間的關係來綜合地分析企業的財務狀況,這種分析方法最早由美國杜邦公司使用,故名杜邦分析法。
杜邦分析法是一種用來評價公司贏利能力和股東權益回報水平,從財務角度評價企業績效的一種經典方法。其基本思想是將企業淨資產收益率逐級分解為多項財務比率乘積,這樣有助於深入分析比較企業經營業績。
是將淨資產收益率分解為三部分進行分析的方式名稱:利潤率,總資產週轉率和財務槓桿。這種方式也被稱作「杜邦分析法」。
杜邦分析法說明淨資產收益率受三類因素影響:
- 盈利能力,用利潤率衡量;
- 營運能力,用資產週轉率衡量;
- 財務槓桿,用權益乘數衡量。
淨資產收益率=利潤率(淨利潤/銷售收入)*資產週轉率(銷售收入/總資產)*權益乘數(總資產/權益)
如果roe表現不佳,杜邦分析法可以找出具體是哪部分表現欠佳。
淨資產收益率= 淨利潤/股東權益
變式1(total asset/ total asset)得到:
淨資產收益率= (淨收益/總權益)* (總資產/總資產)
= (淨收益/總資產)*(總資產/總權益)
=資產收益率*權益乘數
變式2(sales/ sales)得到:
淨資產收益率= (淨收益/銷售收入)* (銷售收入/總資產)* (總資產/總權益)
= 利潤率*資產週轉率*權益乘數
淨收益(*** in***e) 總權益(total equity) 資產收益率(roa, return on asset) 權益乘數(equity multiplier) 銷售收入(sales)
杜邦模型最顯著的特點是將若干個用以評價企業經營效率和財務狀況的比率按其內在聯絡有機地結合起來,形成一個完整的指標體系,並最終通過權益收益率來綜合反映。採用這一方法,可使財務比率分析的層次更清晰、條理更突出,為報表分析者全面仔細地瞭解企業的經營和盈利狀況提供方便。
杜邦分析法有助於企業管理層更加清晰地看到淨資產收益率的決定因素,以及銷售淨利潤率與總資產週轉率、債務比率之間的相互關聯關係,給管理層提供了一張明晰的考察公司資產管理效率和是否最大化股東投資回報的路線圖。
杜邦分析法的財務指標關係
杜邦分析法中的幾種主要的財務指標關係為:
淨資產收益率=總資產淨利率×權益乘數
=銷售淨利率×總資產週轉率×權益乘數
其中:銷售淨利率=淨利潤/銷售收入
總資產週轉率=銷售收入/平均資產總額
權益乘數=資產總額/所有者權益總額
=1/(1-資產負債率)=1+產權比率
在具體運用杜邦體系進行分析時,可以採用因素分析法,首先確定營業淨利率、總資產週轉率和權益乘數的基準值,然後順次代入這三個指標的實際值,分別計算分析這三個指標的變動對淨資產收益率的影響方向和程度,還可以使用因素分析法進一步分解和個指標並分析其變動的深層次原因,找出解決的方法。
8樓:林醬是個天使
杜邦分析法是一種用來評價公司贏利能力和股東權益回報水平,從財務角度評價企業績效的一種經典方法。其基本思想是將企業淨資產收益率逐級分解為多項財務比率乘積,這樣有助於深入分析比較企業經營業績。
淨資產收益率是一個綜合性最強的財務分析指標,是杜邦分析系統的核心。
資產淨利率是影響權益淨利率的最重要的指標,具有很強的綜合性,而資產淨利率又取決於銷售淨利率和總資產週轉率的高低。總資產週轉率是反映總資產的週轉速度。對資產週轉率的分析,需要對影響資產週轉的各因素進行分析,以判明影響公司資產週轉的主要問題在**。
銷售淨利率反映銷售收入的收益水平。擴大銷售收入,降低成本費用是提高企業銷售利潤率的根本途徑,而擴大銷售,同時也是提高資產週轉率的必要條件和途徑。
權益乘數表示企業的負債程度,反映了公司利用財務槓桿進行經營活動的程度。資產負債率高,權益乘數就大,這說明公司負債程度高,公司會有較多的槓桿利益,但風險也高;反之,資產負債率低,權益乘數就小,這說明公司負債程度低,公司會有較少的槓桿利益,但相應所承擔的風險也低。
怎樣運用杜邦分析體系分析企業財務報表
杜邦財務分析評價抄 體系是由美國bai杜邦公司創造的財du務分析方法 the du pont system zhi 杜邦財務分析評價體系dao以權益淨利率為核心，它是所有比率中綜合性最強 最具有代表性的一個指標。進而將權益淨利率進行分解銷售淨利率 資產週轉率和權益成數，分解之後，可以衡量權益淨利率這...
如何做財務報表分析,如何分析財務報表
你去買一本 財務分析 的書,根據你公司的年度報表資料進行分析,首先版對資產負 債表 權現金流量表 利潤表進行橫向和縱向比較 然後進行公司盈利分析 營運能力分析 投資回報分析 發展能力分析 最後用杜邦分析法等對公司的前景和發展方向做一個總結。就完了 財務報表分析通常是提供給企業高管做決策用的,是資料層...
什麼是杜邦分析法主要分析些什麼
杜邦分析法，又稱杜邦財務分析體系，簡稱杜邦體系，是利用各主要財務比率指標間的內在聯絡，對企業財務狀況及經濟效益進行綜合系統分析評價的方法。該體系是以淨資產收益率為龍頭，以資產淨利率和權益乘數為核心，重點揭示企業獲利能力及權益乘數對淨資產收益率的影響，以及各相關指標間的相互影響作用關係。因其最初由美國...