1樓：易書科技
套期保值(hedging),俗稱「海琴」，又稱對衝**，是指交易人在買進(或賣出)實際貨物的同時，在**交易所賣出(或買進)同等數量的**交易合同作為保值。它是一種為避免或減少**發生不利變動的損失，而以**交易臨時替代實物交易的一種行為。
套期保值的基本特徵：某一時間點，在現貨市場和**市場對同一種類的商品同時進行數量相等但方向相反的買賣活動，即在買進或賣出實貨的同時，在**市場上賣出或買進同等數量的**，經過一段時間，當**變動使現貨買賣上出現盈虧時，可由**交易上的虧盈得到抵消或彌補。從而在「現」與「期」之間、近期和遠期之間建立一種對衝機制，以使**風險降低到最低限度。
2樓：註冊會計師
套期保值，又稱對衝**，指交易人在買賣實際貨物的同時，在**交易所賣買同等數量的**交易合同作為保值。
3樓：匿名使用者
簡單的講就是利用**來對衝現貨**波動的風險，比如說現貨原材料**大漲，作為原材料採購企業，成本大幅度提升，為了規避這種風險，可以在**市場上**套期保值，這樣，在現貨上因為原材料漲價的損失就通過**彌補回來了。這就是套期保值。
同樣的，作為原材料**商，擔心****，那麼也可以在**市場上賣出套保。
套期保值沒有任何限制，套不套，套多少，全憑企業自己的意願。
套期保值是什麼意思?
4樓：註冊會計師
套期保值，又稱對衝**，指交易人在買賣實際貨物的同時，在**交易所賣買同等數量的**交易合同作為保值。
5樓：憶安顏
套期保值(hedging),俗稱「海琴」，又稱對衝**，是指交易人在買進(或賣出) 實際貨物的同時，在**交易所賣出(或買進) 同等數量的**交易合同作為保值。它是一種為避免或減少**發生不利變動的損失，而以**交易臨時替代實物交易的一種行為。
擴充套件資料
**套期保值交易指在**市場上**（或賣出）與現貨市場交易方向相反、數量相等的同種商品的**合約，進而無論現貨**市場**怎樣波動，最終都能取得在一個市場上虧損的同時在另一個市場盈利的結果，並且虧損額與盈利額大致相等，從而達到規避風險的目的。
**套保具體是指把**市場當作轉移**風險的場所，利用**合約作為將來在現貨市場上買賣商品的臨時替代物，對其現在買進準備以後售出商品或對將來需要買進商品的**進行保險的交易活動。
例如，一個農民為了減少收穫時農作物**降低的風險，在收穫之前就以固定****未來收穫的農作物。一位讀者一次訂閱三年的雜誌而不是兩年，他就是在套期保值以轉移雜誌的**可能上升所給他帶來的風險。當然，如果該雜誌**下降，這位讀者也放棄了潛在的收益，因為他已繳納的訂刊費用高於他如果是在每年訂閱雜誌情況下的費用。
6樓：墨汁諾
套期保值主要是為了避免現貨市場上的**風險而在**市場上採取與現貨市場上方向相反的買賣行為，即對同一種商品在現貨市場上賣出，同時在**市場上買進；或者相反。它有兩種形式，空頭套期保值跟多頭套期保值。
做商品套期保值之前，要有一個前提，那就是確定當前商品的價位你是滿意的，可以接受的。但是根據分析，後期有很大可能會出現自己利益縮小的可能。
為了規避這種風險，才會有套期保值的。一般不是要賺錢才做套保的，而是想規避一段時間之後**的變化而使自己利益收到風險的干擾。
擴充套件資料：
套期保值(hedging),俗稱「海琴」，又稱對衝**，是指交易人在買進(或賣出) 實際貨物的同時，在**交易所賣出(或買進) 同等數量的**交易合同作為保值。它是一種為避免或減少**發生不利變動的損失，而以**交易臨時替代實物交易的一種行為。
基本特徵
套期保值的基本特徵：在現貨市場和**市場對同一種類的商品同時進行數量相等但方向相反的買賣活動，即在買進或賣出實貨的同時，
在**市場上賣出或買進同等數量的**，經過一段時間，當**變動使現貨買賣上出現的盈虧時，可由**交易上的虧盈得到抵消或彌補。
從而在「現」與「期」之間、近期和遠期之間建立一種對衝機制，以使**風險降低到最低限度。
套期保值的理論基礎：現貨和**市場的走勢趨同（在正常市場條件下）,由於這兩個市場受同一供求關係的影響，所以二者**同漲同跌；
但是由於在這兩個市場上操作相反，所以盈虧相反，**市場的盈利可以彌補現貨市場的虧損，或者現貨市場的升值由**市場的虧損抵消。
交易原則
1．交易方向相反原則；
2．商品種類相同原則；
3．商品數量相等原則；
4．月份相同或相近原則。
企業利用**市場進行套期保值交易實際上是一種以規避現貨交易風險為目的的風險投資行為，是結合現貨交易的操作。
7樓：英格拉姆
是指交易人在買進(或賣出) 實際貨物的同時，在**交易所賣出(或買進) 同等數量的**交易合同作為保值。它是一種為避免或減少**發生不利變動的損失，而以**交易臨時替代實物交易的一種行為。
套期保值的理論基礎：現貨和**市場的走勢趨同(在正常市場條件下)。由於這兩個市場受同一供求關係的影響，所以二者**同漲同跌；但是由於在這兩個市場上操作相反，所以盈虧相反，**市場的盈利可以彌補現貨市場的虧損，或者現貨市場的升值由**市場的虧損抵消。
拓展資料：套期保值的交易原則如下：
1、交易方向相反原則；
2、商品種類相同原則；
3、商品數量相等原則；
4、月份相同或相近原則。
企業利用**市場進行套期保值交易實際上是一種以規避現貨交易風險為目的的風險投資行為，是結合現貨交易的操作。
8樓：匿名使用者
套期保值這個詞，請務必記牢，因為它是**市場的「根」。**市場上採取與現貨市場上方向相反的買賣行為，即對同一種商品在現貨市場上賣出，同時在**市場上買進；或者相反。
套期保值有兩種形式，即空頭套期保值和多頭套期保值
所謂空頭套期保值，就是在現貨市場上買進而在**市場上賣出的交易行為，其目的在於保護沒有通過遠期合同銷售出去的商品或金融**的存貨價值，或者是為了保護預期生產或遠期購買合同的價值。
所謂多頭套期保值，是指在現貨市場上賣出而在**市場上買進的交易行為，其目的在於防止在固定**下通過遠期合同銷售產品而引起的風險。
套期保值的過程一般分三個階段，即：⑴確定自己在現貨市場上的位置，也就是搞清楚自己在現貨市場上有什麼風險；⑵ 在認清自己在現貨市場上的風險所在的基礎上，建立**頭寸(例如面臨****風險，在**市場上就採取空頭)；對衝掉自己在**市場上的位置。所謂對幹部就是在**市場上進行一個與現有未平倉部位相反的交易。
對衝進所交易的品種、合約月份和合約數量，應與被對衝的合約完全一致。
9樓：匿名使用者
套期保值的目的：迴避**風險 **市場基本的經濟功能之一就是提供**風險的管理機制。為了避免**風險，最常用的手段便是套期保值。
**交易存在的基本目的是將生產者和使用者某項商品的風險轉移給投機商（**交易商）。當現貨商利用**市場來抵消現貨市場中**的反向運動時，這個過程就叫套期保值。
套期保值（hedging）也有譯作"對衝交易"。它的基本做法就是買進或賣出與現貨市場交易數量相當，但交易地位相反的商品**合約，以期在未來某一時間通過賣出或買進相同的**合約，對衝平倉，結清**交易帶來的盈利或虧損，以此來補償或抵消現貨市場**變動所帶來的實際**風險或利益，使交易者的經濟收益穩定在一定的水平。 在從生產、加工、貯存到銷售的全過程中，商品**總是不斷髮生波動，且變動趨勢難以**，因此，在商品生產和流通過程的每一個環節上都可能出現因**波動而帶來的風險。
所以，不論對處於哪一環節的經濟活動的參與者來說，套期保值都是一種能夠有效地保護其自身經濟利益的方法。
套期保值之所以能夠避免**風險，其基本原理在於：
第一，**交易過程中****與現貨**儘管變動幅度不會完全一致，但變動的趨勢基本一致。即當特定商品的現貨**趨於**時，其****也趨於**，反之亦然。這是因為**市場與現貨市場雖然是兩個各自分開的不同市場，但對於特定的商品來說，其****與現貨**主要的影響因素是相同的。
這樣，引起現貨市場**的漲跌，就同樣會影響到**市場**同向的漲跌。套期保值者就可以通過在**市場上做與現貨市場相反的交易來達到保值的功能，使**穩定在一個目標水平上。
第二，現貨**與****不僅變動的趨勢相同，而且，到合約期滿時，兩者將大致相等或合二為一。這是因為，****通常高於現貨**，在****中包含有貯藏該項商品直至交割日為止的一切費用，當合約接近於交割日時，這些費用會逐漸減少乃至完全消失，這樣，兩者**的決定因素實際上已經幾乎相同了。這就是**市場與現貨市場的市場走勢趨同性原理。
當然，**市場畢竟是不同於現貨市場的獨立市場，它還會受一些其他因素的影響，因而，****的波動時間與波動幅度不一定與現貨**完全一致，加之**市場上有規定的交易單位，兩個市場操作的數量往往不盡相等，這些就意味著套期保值者在沖銷盈虧時，有可能獲得額外的利潤或虧損，從而使他的交易行為仍然具有一定的風險。因此，套期保值也不是件一勞永逸的事情。
10樓：匿名使用者
就是你不明確市場走向 為了避免資金損失 就在股指**上做空 **跌價時總金額就不變了
11樓：青春愛的舞姿
套機的保值是整一個，一個套機的期限保值的，規範時間。
12樓：匿名使用者
套期保值：又稱避險、對衝等。廣義的套期保值是指企業在一個或者一個以上的工具上進行交易，預期全部或者部分對衝其生產經營中所面臨的**風險。
選取的工具主要是**、期權、遠期、互換等衍生工具，以及其他可能的非衍生工具。
套期保值是什麼意思？
13樓：註冊會計師
套期保值，又稱對衝**，指交易人在買賣實際貨物的同時，在**交易所賣買同等數量的**交易合同作為保值。
14樓：匿名使用者
套期保值的解釋（原創）
基本原理是：
1 ****和現貨**基本同步
2 放棄一個有可能獲利的機會，最終獲得迴避風險、鎖定利潤的目的。
舉兩個例子：
一：你是紡織廠老闆，接到一個訂單，有客戶6個月後需要一批布料。你的原料是棉花，你根據當前棉花的**核算一下成本，結果是有利可圖。
於是你在**市場裡(開倉)**棉花**合約，**的量相當於訂單量。根據交貨日期，幾個月後你要開始生產了，就到現貨市場**所需的棉花，同時在**市場(平倉)賣出棉花合約，賣出量等於以前(開倉)**的棉花合約量。如果在這幾個月裡棉花**漲了，你在現貨市場裡**的棉花比以前要貴，意味著你成本增加了(虧了)，但你在**市場裡的交易是盈利的，理論上盈虧相抵基本平衡。
也就是你迴避了原料**波動的風險，鎖定了成本。反之亦然，如棉花**跌了，則現貨盈利、**虧損，同樣盈虧相抵。這是你為了「迴避風險鎖定成本」所付出的代價：
放棄有可能獲得的額外利潤。
二：你是農場主，根據目前市場上的棉花**，你覺得種植棉花有利可圖，決定種植一定量的棉花。你的產品是棉花，於是你在**市場裡(開倉)賣出6個月後交割的棉花**合約，賣出量相當於你的種植量。
到了棉花收穫期，你到現貨市場裡按當時市場價賣出你種植的棉花，同時在**市場裡你(平倉)**棉花合約。盈虧情況同上。這是你迴避了產品**波動的風險，鎖定了預定利潤，作為代價放棄了有可能獲得的額外利潤。
夠通俗了吧？！呵呵。
套期保值什麼意思
套期保值，又稱對衝 指交易人在買賣實際貨物的同時，在 交易所賣買同等數量的 交易合同作為保值。套期保值 hedging 俗稱 海琴 又稱對衝 是指交易人在買進 或賣出 實際貨物的同時，在 交易所賣出 或買進 同等數量的 交易合同作為保值。它是一種為避免或減少 發生不利變動的損失，而以 交易臨時替代實...
什麼叫「套期保值」「對衝交易，對衝交易，套期保值是什麼意思？
這是 的原始作用.你查 相關資料就行了.沒分,我不多寫了.雖然套期保值交易與對衝交易同是規避風險的辦法，但它們仍有很大區別。首先，套期保值物件是現貨中遠期合約，它具有鮮明的確定性，這在中遠期現貨合同裡可以看到，它載有商品 商品數量 商品質量和商品交貨期等。對衝的物件是未來的現貨 它具有鮮明的不確定性...
期貨中交割是什麼意思？套期保值是什麼意思
實物交割是什麼意思 1.平倉是相對於建倉而言，建倉是買 賣 一定數量的合約進入市場，而平倉就是再賣 買 同樣數量的和約，將你手中的和約對衝掉，從而退出市場 2.套期保值是針對商品的 商而言 就是在 和現貨市場中進行方向相反的操作，這樣，在一個市場上虧損，但是會在另一個市場上贏利，盈虧相抵，這樣就起到...